Paragrafen

Resultaat grondexploitaties
In de tabel hieronder is zichtbaar wat het voorgecalculeerde exploitatieresultaat is van de ‘In exploitatie genomen gronden’.

Voor de complexen met een verlies is ten hoogte van het exploitatieresultaat op startwaarde een voorzieningen gevormd in de MPV 2023

Onderbouwing van geraamde winstneming
Bij een aantal MPV-projecten is tussentijdse winstneming van toepassing. Voor alle MPV projecten is er een analyse gemaakt van de projectgebonden risico’s (ook voor de termijn na vier jaar) en is dit, indien van toepassing, als correctie meegenomen in de winstberekening. In de tabel hieronder staan de uitkomsten van de berekening over tussentijdse winstneming gepresenteerd.

Vermogenspositie
In onderstaande tabel staan de belangrijkste financiële gegevens uit de MPV 2023 samengevat.

Het resultaat van de grondexploitaties is verminderd met € 20,8 mln. tot een positief resultaat van € 63,9 mln., daarbij moet worden vermeld dat in 2022 sprake is van een tussentijdse winstname van € 22,9 mln., afgesloten complexen met een resultaat van € 0,4 mln. en het toevoegen van de exploitatie Hessenpoort III met een positief resultaat van € 4,0 mln. Dit betekent dat de overige grondexploitaties, exclusief winstname zijn verslechterd met € 1,5 mln.

• Reserve Vastgoed

De financiële stand van zaken van het grondbedrijf op korte termijn wordt bepaald door de reserve Vastgoed. Dit kan ook wel de lopende rekening van Vastgoed genoemd worden. De hoogte van de reserve Vastgoed wordt bepaald door stortingen en onttrekkingen. Elk jaar wordt op basis van de stand van de reservepositie bepaald hoe hoog het bedrag is wat overgeheveld kan worden naar de Algemene Concernreserve (50)% en de het Investeringsfonds (50%) of wat gestort moet worden vanuit de Algemene Concernreserve. Het over te hevelen saldo van de reserve Vastgoed per 31-12-2022 is € 20,6 mln. positief. Per 31-12-2022 resteert een reserve Vastgoed van € 0,8 mln.

• Voorziening Vastgoed

De voorziening Vastgoed is bedoeld voor de zogenaamde tekortplannen en de afwaardering van de voorraad gronden. Per 31-12-2022 is een totale voorziening gevormd van € 26,5 mln., bestaande uit een bedrag van € 15,9 mln. aan tekort complexen en € 10,6 mln. als voorziening voor de in voorraad zijnde gronden.

Risico's
Met het exploiteren van (bouw)grond zijn niet alleen grote bedragen gemoeid, er zijn ook forse risico’s aan verbonden. Zeker gelet op de lange looptijden, de relatief hoge boekwaarden van de lopende exploitaties, geprognosticeerde omzetten en hoge nog te genereren opbrengsten moet rekening gehouden worden met een reëel bedrijfsrisico. De regels omtrent de risicosystematiek en het bijbehorende niveau van het weerstandsvermogen zijn vastgelegd in de nota Risicomanagement en Weerstandsvermogen. In het overzicht hieronder zijn de gewogen risico’s van de MPV 2023 weergegeven.

De kans van optreden van de benoemde projectgebonden risico's binnen de complexen is gewogen, wat in onderstaande tabel is te zien. Er zijn voor € 17,7 mln. aan risico's benoemd, waarvan het totaalbedrag, na de wegingsfactor, voor in totaal € 9,0 miljoen meeloopt bij het bepalen van de noodzakelijke weerstandscapaciteit.

De economische risico's van de complexen worden gewogen conform de gestelde kaders uit de Nota van Uitgangspunten die de Raad op 16 december 2022 heeft vastgesteld.

Het totale risicoprofiel (projectgebonden en economisch) komt uit op € 14,4 miljoen en wordt als zodanig meegenomen in de paragraaf weerstandsvermogen en risico’s van de jaarrekening 2022. Het risicoprofiel waarmee het weerstandsvermogen wordt berekend was vorig jaar € 17,4 miljoen en dit jaar in totaal € 14,4 miljoen, wat € 3,0 miljoen lager is dan bij de MPV 2022.